Belasting box 3: bij half miljoen vermogen tot € 28.700 belasting in drie jaar tijd

Vanaf afgelopen zaterdag kan de belastingaangifte over 2024 ingediend worden. Over het vermogen in box 3 boven de 57.000 euro wordt vermogensbelasting geheven. Tot zeker 2028 hanteert de Belastingdienst fictieve rendementen op vermogen om deze vast te stellen.

Spaarplatform Raisin heeft doorgerekend hoe zwaar de vermogensbelasting vanaf fiscaal jaar 2025 tot en met fiscaal jaar 2027 ongeveer zal uitvallen. Dit loopt uiteen van een totale belasting van € 715 bij een vermogen van een ton volledig aangehouden in spaargeld, tot € 28.700 bij een half miljoen volledig aangehouden in beleggingen.

Box 3-stelsel blijft nog zeker drie jaar van kracht

Het Nederlandse systeem voor vermogensbelasting staat onder druk. Waar de meeste landen een belasting kennen op werkelijke opbrengst uit vermogen, hanteert de Belastingdienst tenminste tot 2028 nog een systeem met fictieve rendementen. Wel wordt er sinds 2023 een onderscheid gemaakt tussen spaargeld en beleggingen. 

Het fictieve rendement op spaargeld (fiscaal jaar 2024: 1,44%) is gebaseerd op de rentes die gemiddelde spaarders ontvangen, en een stuk lager dan het fictieve rendement op beleggingen (fiscaal jaar 2024: 6,04%). Over het fictieve rendement boven de vrijstellingsgrens wordt in 2024 een belasting van 36% geheven. Naar verwachting blijft dit percentage in de komende jaren gelijk.

Doorrekeningen Raisin leggen verschillen belastingdruk bloot

Bij een vermogen van een ton aan spaargeld bedraagt de verwachte geheven belasting slechts rond de 715 euro (0,72% van het totale vermogen) in de komende drie jaar samengerekend. Wordt ditzelfde bedrag in beleggingen aangehouden, loopt de belastingdruk op naar 2965 euro (2,97%). 

Een vermogen van een half miljoen resulteert in een stuk hogere belastingdruk, zowel absoluut als relatief. Staat dit volledig op de (spaar)bank, dan is men in drie jaar tijd 6935 euro (1,39%) verschuldigd. Wordt de vijf ton volledig belegd, dan loopt dit op tot maar liefst 28.700 euro (5,75%).

*Vermogen van alleenstaande of vermogen per fiscale partner

“Fictief rendement biedt ook kansen”

Eelco Habets, algemeen directeur Nederland van Raisin, heeft het volgende advies paraat: “Beleggingen en spaargeld kunnen samen een gezonde vermogensmix vormen. Wel laten onze berekeningen zien dat de vermogensbelasting een flinke hap uit het rendement kan halen. Spaarders kunnen hun voordeel halen uit het fictieve rendement: er zijn in Nederland en in andere EU-landen rentes te vinden die veel hoger liggen dan het rendement waar de Belastingdienst mee rekent. Zo wordt een groot deel van je rente ontzien. En wat je niet betaalt aan belasting hou je over om opnieuw opzij te zetten of te beleggen, zodat je je vermogen (nog) sneller kan laten groeien.”

Over dit onderzoek

In de berekeningen wordt aangenomen dat het vermogen in de drie afzonderlijke jaren 2025, 2026 en 2027 gelijk blijft. De exacte fictieve rendementen in de fiscale jaren 2025, 2026 en 2027 zijn nog niet bekend. Hier heeft Raisin een schatting gemaakt aan de hand van de beschikbare gegevens op basis van de berekeningsgrondslag zoals gehanteerd door de Belastingdienst.